煤炭江湖在11月月報中曾判斷,10月份因國內(nèi)處于用煤淡季,加之人民幣繼續(xù)貶值推高進口煤采購成本,使當月煤炭進口量環(huán)比9月有小幅回落。進入11月后,國內(nèi)天氣大部分時間處于溫和狀態(tài),電廠日耗增加緩慢,雖然對印尼低卡煤招標采購積極性有所回升,但與10月份相比增幅有限。
而供應方面,印尼11月降雨天氣影響持續(xù),且年底前礦企加大履行DMO義務(wù)力度,可供出口資源緊張;俄煤主產(chǎn)區(qū)受季節(jié)性影響產(chǎn)量下降,進而導致出口也出現(xiàn)季節(jié)性回落;蒙古由于對華出口煤種主要為焦煤,11月初策克口岸出現(xiàn)確診病例,直至16日才恢復外運,11月通關(guān)數(shù)量將有所減少。所以結(jié)合供需因素看,預計11月我國煤炭進口量比10月份有小幅增加,但難以超過9月份進口水平,從海關(guān)最新公布的11月煤炭進口數(shù)據(jù)看,與我們的預判相符。
進入12月后,隨著冷空氣來襲,電廠日耗繼續(xù)增加,同時非電企業(yè)預計在春節(jié)前可能釋放一定補庫需求,加之人民幣近期出現(xiàn)升值降低了進口成本,預計12月我國煤炭進口量仍會繼續(xù)高于10月份,保持在3000萬噸以上的高位。